Телеграм канал 🔥FIRE - на пенсию молодым
Financial Independence Retire Early (F.I.R.E.)
-Личный опыт автора канала;
-Контроль расходов;
-Повышение доходов;
-Накопление капитала;
-Надежные инвестиции;
-История финансов.
Калькулятор пенсии @FireCalcBot
Для контактов: @FIRE_Rust
Поделиться с друзьями:
статистика поднять канал
О чём пишут в канале @YoungPens
О вложениях в активы
«Раздолбай попытался представить, сколько стоят двести
десять вагонов, и не смог даже предположить цифру. Он понимал, как можно покупать вагончики в «Детском мире», но покупка настоящих вагонов была для него равнозначна покупке солнца.»
Хроники Раздолбая, Павел Санаев
Раздолбай в книге удивлялся не напрасно. В годы перехода на рыночные рельсы большинство его друзей увлекались чем-то приземлённым: покупали грампластинки и аудиокассеты, коллекционировали игрушечные вагончики, мечтали о личном мотоцикле. О приобретении «заводов, газет, пароходов» думали лишь единицы. От того и возникали сложности с представлением суммы, необходимой для покупки двухсот настоящих железнодорожных цистерн.
Впрочем, в начале 90-ых годов информации о способах вложения денег действительно было мало. Люди привыкли к совковой системе поголовного трудоустройства с многолетними очередями за чешским хрусталём и польским сервантом. Деньги копили не часто: потратить рубли было решительно не на что, а за валюту и посадить могли. Впрочем, как и за спекуляцию товарами народного потребления. Зато с приходом в Россию капитализма именно спекулянты и подпольные цеховики были наиболее подготовленными к кардинальным изменениям в финансовой жизни страны.
Сейчас с доступом к информации по инвестициям проблем нет. И вместе с этим подавляющее большинство людей тратят деньги на новые смартфоны, телевизоры📺 и даже (кто бы мог подумать ещё 20 лет назад) на покупку скинов в компьютерных играх. С трудом заработанные деньги растрачиваются на ненужный хлам с одной лишь целью – потешить своё самолюбие.
В то же время единицы людей (возможно кто-то из твоих друзей и знакомых) вкладывает деньги в инструменты, которые со временем лишь растут📈 в цене. И с каждым месяцем улучшают своё финансовое состояние. Особенно, на фоне тех, кто спускает деньги на красивый скин. Вырастут в цене далеко не все инструменты. И совершенно точно не все из них вырастут одинаково хорошо. Но абсолютно точно они будут стоить дороже айфонов и игровых приставок твоего друга детства.
Вкладывать деньги в активы раньше могли только сверхбогатые люди. Сейчас инвестировать может буквально каждый: начать можно с 5 000 рублей. Но большинство предпочтут вложить «излишки» денег в очередную безделушку, интерес к которой пропадёт через пару месяцев. Вместе с потраченными деньгами. Четверть века назад индекс Мосбиржи стоил 81 рубль. Даже после недавнего обвала он стоит больше 2 000 рублей. Да, инфляция не дремлет и цены в 1997 отличаются от нынешних. Среднегодовой рост стоимости индекса 13,5%. Среднегодовые дивиденды еще 5-6%. На круг среднее увеличение номинальной стоимости капитала 18%+ в год. Гораздо выше инфляции. Для особо дотошных: до февральских событий рост капитала по индексу Мсобиржи превышал 23%.
Разница между богатыми и бедными теперь не в размере первоначального капитала💰. Разница в мировоззрении и дисциплине. Урвать ценный актив и наварить на этом целое состояние за пару недель увы не получится. Времена нынче не те. Зато получится обеспечить безбедную старость при ежемесячном вложении средств в активы вместо пассивов.
Кстати, «Хроники раздолбая» Павла Санаева – отличная книга. Отдельно рекомендую её каждому парню от 14 до 27 лет. Это не просто приключенческий роман. Это остро-социальный рассказ об уходе мальчишества на фоне революционной смены политического строя.
2022-07-21 12:07:00
Доступ к контенту (документы, файлы, аудио, видео, изображения) возможен только в приложении Телеграм.
2022-07-20 11:54:35
Голландская болезнь: симптомы, риски и методы лечения
Мы с вами живём с риском захворать голландской болезнью минимум 15 лет. И в последние 3 месяца я вижу более острое проявление симптомов этой болезни. К чему же нам готовится?
В 1959 году в Нидерландах нашли гигантское по запасам газовое месторождение. Его разработка была чересчур дорогой и потребовала крупных государственных инвестиций. Стремительное вливание огромных сумм в газовую отрасль и последующие высокие доходы от добычи газа сформировали грубый перекос в национальной экономике. В страну хлынули огромные потоки иностранной валюты, что в свою очередь повысило стоимость голландских гульденов (местная валюта до создания ЕС).
Это было выгодно населению, закупающему импортные товары, но смертельно для внутренних производителей. Из-за того, что зарубежные товары стали дешевле, конкурировать за покупателя становилось всё сложнее. Производители внутри страны снижали объемы выпуска продукции и увольняли людей. При этом, в сфере услуг наблюдалась обратная картина: люди стали оставлять больше денег в сфере развлечений и общепита. Благодаря увеличению денежной массы повысилась и стоимость недвижимости. Через несколько лет цены на энергоресурсы пошли вниз📉. Нидерланды к такому были не готовы: в стране уже была высокая инфляция, к которой добавилась высокая безработица (с производств людей уволили уже давно, а теперь начали увольнять и из сферы услуг). Цифры кажутся не слишком пугающими: ежегодно ВВП Нидерландов росло лишь на 0,5% медленнее, чем в среднем у соседей. Но на горизонте 20 лет эти ежегодные полпроцента ухудшили положение страны более, чем на 10%.
Ещё раз коротко о симптомах:
💨 Значительный перекос экономики в пользу одной отрасли (зависимость России от нефтегаза выросла до 40%, раньше было «лишь» около 30%);
💨 Укрепление национальной валюты (видно невооружённым глазом);
💨 Снижение конкурентоспособности производства (вижу как представитель химической отрасли).
Чем грозит?
💨 Повышением уровня безработицы (остановка автозаводов уже носит массовый характер);
💨 Повышением инфляции (видно невооружённым глазом);
💨 Отставанием от развития мировой экономики в последующие 10-20 лет (Granta Classic🦽 Forever).
Методы лечения.
Глобально выделяют два метода борьбы с болезнью, которые в свою очередь реализуется несколькими инструментами:
1️⃣ Замедление укрепления курса национальной валюты
🔥 Снижение налогов для населения, что стимулирует интерес к накоплению средств, а это, в свою очередь, направляет часть денег во внутренние инвестиции (наши так не умеют);
🔥 Валютные интервенции и искусственное снижение стоимости национальной валюты, в том числе за счёт вывода излишков средств в резервный фонд.
2️⃣ Стимулирование конкурентоспособности отстающих секторов экономики
🔥 Инвестиции в инфраструктуру – дороги (объявили о снижении расходов), новые производства (эффективность Роснано говорит сама за себя), инженерная инфраструктура (уровень газификации можете найти сами);
🔥 Инвестиции в образование (эффективность оценивается весьма нетривиально);
🔥 Субсидии отстающим отраслям (ну не умеют наши в поддержку);
🔥 Повышение ввозных пошлин (а вот это как раз могут сделать, только ценники уже взлетели из-за увеличения логистических плечей и появления промежуточных «прокладок»).
У нас есть все шансы предотвратить развитие голландской болезни, а резервный фонд создан аж 14 лет назад. Осталось лишь назначить применение новых «таблеток» и настроить дозу уже используемых.
2022-07-18 12:07:00
Тетюхин – отец титановой промышленности России
Владислав Тетюхин – мой личный пример для подражания. К сожалению, биография таких мастодонтов редко становится известной широкому кругу людей. И это ещё один повод для написания данного поста.
Владислав после окончания московской школы с золотой медалью без проблем поступил в Московский институт стали и сплавов (МИСиС). Учился Владислав отлично, и как это было принято в СССР, по распределению вместе с 4 товарищами был направлен на Урал, в Верхнюю Салду. Задача была непростая: отладить одно из первых производств титана в мире🌎. В то время страна остро нуждалась в материале для авиапромышленности. Работа напоминала хождение по минному полю: практического опыта у парней не было, рекомендаций и методичек по отладке процесса по отливке титана тоже. Процесс выстраивался методом проб и ошибок. В одну из смен, раскалённых титан прожёг стенку печи и произошёл мощный взрыв. Двое находившихся на производстве друзей погибли. Оставшиеся три специалиста впоследствии внесли изменения в процесс и больше таких аварий не допускали. За 19 лет работы на металлургическом комбинате Владислав проделал путь от мастера до заместителя главного металлурга по титановому производству, став в процессе работы кандидатом, а после и доктором технических наук.
В возрасте 44 лет из-за болезни отца Владислав был вынужден вернуться в Москву, где продолжил работу начальником сектора лаборатории института авиационных материалов. Однако, с каждом годом все заметнее было снижение мощи Советского союза. Заказы на титан и его производство снижались. И Тетюхин это прекрасно видел.
Спустя год после путча в московскую квартиру Тетюхина постучались. Из Верхней Салды приехали начальники цехов металлургического комбината. Мужики просили за предприятие: заказов не было, некогда мощное производство затухало на глазах. В 1992 году Владислав возглавил завод и стал его акционером. К моменту возвращения на завод разруха была видна невооружённым глазом: готовая продукция валялась кучками, то тут то там возникали проблемы, грозящие остановить производство на неопределённый срок. В сложившейся ситуации Тетюхину было очевидно: нужно выходить на западные рынки. В течение следующих нескольких лет предпринимались попытки заключения договоров на рынках Европы и Америки. И только в 1998 году удалось заключить прямой контракт с Boeing, что обеспечило предприятие стабильным и большим объемом заказов. В последствии на завод вышли AirBus и Embraer. К 2007 году доля компании ВСМПО-АВИСМА на мировом рынке титана составляла 28%.
Но вспышка сбоку возникла раньше. В 2003 году акции компании стали скупать структуры Виктора Вексельберга. В 2005 году миноритарий Вексельберг попытался вынудить Тетюхина с партнёром продать ему свои акции по заниженной цене. Корпоративный конфликт перешёл в судебную плоскость и стал негативно влиять на бизнес компании. В 2006 году на сцену вышло государство. Во время конфликтов покупать обесценившиеся активы выгоднее всего. В целях сохранения производства от олигархов Тетюхин продал 26% из 30% ему принадлежавших акций Рособоронэкспорту по цене в 4 раза ниже, чем его партнёр Брешт продал свой пакет Ренессанс Капиталу.
Уже в возрасте 76 лет, покинув пост гендиректора ВСПО-АВИСМА Владислав не мог сидеть без дела. Продав оставшиеся 4% акций, Тетюхин затеял строительство лечебно-клинического центра в соседнем Нижнем Тагиле. Это не просто очередная клиника, это единственная в своём роде площадка, занимающаяся протезированием коленных и тазобедренных суставов из титана. В центре работает пять операционных, оснащённых по последнему слову техники, ежегодно проводится до 4 500 операций.
Умер Владислав 11 апреля 2019 года. Но его дело продолжает жить и приносить людям пользу.
2022-07-15 12:07:00
А не закупиться ли Петропавловском (PLC)?
Буквально в понедельник опубликовал своё мнение по поводу участия государства в жизни крупных компаний и вот сегодня возникла интересная идея: а не купить ли акции Петропавловска, просевшие за день на 40%?
Петропавловск – одна из крупнейших золотодобывающих🥇 компаний России. Это только за день компания потеряла 40%, а если смотреть годовую динамику, то стоимость акций упала в 10 раз. Внутренний хомяк🐹 было дёрнулся купить такую привлекательную компанию, чья стоимость в 4 раза ниже балансовой, но потом я всё же заставил свой мозг включиться и провести некоторый анализ такой инициативы.
Что можно найти в открытых источниках?
💨 Компания проводит делистинг на Лондонской бирже и вроде как планирует уходить с Московской биржи;
💨 Компания попросила назначить внешнего управляющего, что как бэ намекает на процедуру банкротства;
💨 Долги составляют порядка 80% от активов компании.
Какой-либо информации о прибылях, рентабельности и прочих важных для анализа параметров оперативно найти не удалось. Зато нашлась апрельская заметка о том, что Уральская горно-металлургическая компания (УГМК) выкупила долг Петропавловска в одном из банков на $200 миллионов💰, став таким образом кредитором.
Я уже сталкивался с банкротством компании в своем портфеле. Если кратко – вместо акций дали опционы с дисконтом 95%, а новыми акционерами становятся держатели облигаций и кредиторы компании. При стоимости активов на уровне $800 миллионов, УГМК владеет примерно 30% всех долгов Петропавловска. А значит, с высокой долей вероятности станет мажоритарным (а может и единственным) владельцем компании.
Что мы знаем об УГМК? Это частная компания, основной продукцией которого является медь, цинк, свинец, индий, золото, серебро и производные из этих материалов. Основным владельцем является Искандар Махмудов. Среди прочего, собственник таких компаний, как ТрансОйл, Трансмашхолдинг, Желдорреммаш, Аэроэкспресс, Московская пассажирская компания и ЦППК. И вот тут-то начинают торчать уши госкапитализма.
Что может ждать компанию дальше? Полный уход с биржи с принудительным выкупом акций по средней за три-шесть месяцев цене. Вопрос лишь в том, сколько ещё времени пройдёт до этого объявления о полном уходе с биржи.
1️⃣ Либо это произойдёт быстро, и средняя цена будет на уровне 10-15 рублей за акцию.
2️⃣ Либо новые собственники потянут кота за хвост пару кварталов и скупят остатки миноритариев по средней цене 2,5-3 рубля за штуку.
3️⃣ А может додавят компанию ужасными новостями и снизят📉 стоимость бумаги до уровня меньше 1 рубля за штуку.
UPD: пока писал аналитику Мосбиржа успела объявить о том, что торги будут ограничены с 13 июля и полностью прекращены с пятнадцатого. Вхождение в такую сделку – чистой воды рулетка. Купить можно будет скорее только сегодня и надеяться на то, что не обманут. Но возможно ли такое в нашей стране?
2022-07-12 17:42:26
Горе-спекуляции по «надёжным» бумагам
История с ростом акций Газпрома на новостях о высоких дивидендах с последующим падением тех же акций на итоговом решении дивиденды не выплачивать🙅♂️ ещё долго будет пересказываться российскими инвесторами из уст в уста. Такие косвенные сигналы, как «разовое» увеличение налога только Газпрому, причём на сумму ожидаемых государством дивидендов, а также общая нестабильность экономики при которой компании предпочитают приберечь наличку рынок не смутили. Лично для меня ситуация с «опрокидыванием» частных инвесторов была прозрачна ещё в момент объявления высоких дивидендов. И это не потому-что я такой умный. Я опытный. Нечто похожее со мной произошло лет пять назад.
Шёл 2017 год, я делал первые робкие шаги знакомства с рынком акций. Денег было действительно мало, а купить хотелось что-то надёжное, верное. Взгляд зацепился за бумаги Уралкалия по нескольким причинам:
🔥 Я был знаком с бизнесом компании изнутри (о чём писал ранее);
🔥 практически монопольное положение на мировом рынке, а также высокая маржинальность продукции выгодно отличали компанию;
🔥 в последние несколько лет компания пережила ряд метаморфоз (арест генерального директора в Белоруссии с разваливающимся на руках уголовным делом, затопление одного из рудников, провалы земли в черте города), череда неприятных событий завершилась к 2016 году;
🔥 к весне 2017 года стоимость компании просела на 40% относительно стабильно высоких цен 2011 года (локальный максимум 2008 года был ещё на 20% выше), что я расценил как хорошую возможность покупки компании на дне.
Уралкалий в тот момент консолидировался в руках мажоритарных собственников и это был ещё один сигнал о потенциальном развитии компании крепкими хозяйственниками. Я купил немного акций по 153 рубля за штуку. В последующие пару месяцев стоимость компании снизилась ещё на 15%. Я докупился акциями по 130 рублей. Цена продолжала падать всё ниже и ниже. Сначала пробила уровень 100 рублей за акцию, потом 90, а к концу 2018 года закрепилась на уровне 86 рублей. Первоначальные инвестиции обесценились практически в 2 раза. А в августе 2019 года мажоритарий объявил о принудительном выкупе акций компании у миноритариев по 120 рублей за бумагу (рыночная цена находилась на уровне 100,4 рубля). Сделка казалась нечестной: P/E Уралкалия при таком предложении был равен 2 (у ФосАгро P/E был в районе 7, а у зарубежных компаний 25+). Более того, ощущалась безвыходность положения: продавать акции с такими «вкусными» показателями не хотелось, но у меня не было права оставить акции при себе. Выкуп являлся принудительным и цена выкупа не обсуждалась. На этой сделке я потерял примерно 15% и порядка 5 000 рублей в натуральных значениях несмотря на стабильные показатели фирмы.
По итогам этой истории я сделал для себя несколько выводов:
💨 Даже хорошие и прибыльные компании могут сгенерировать убыток;
💨 Государство (а оно замешано, присутствие Чемезова в совете директоров тому подтверждение) найдёт способ консолидации хорошей компании в собственных руках;
💨 Широкая диверсификация портфеля должна включать активы, до которых нашему государству будет проблематично дотянуться (в том числе зарубежные компании, купленные через зарубежных брокеров).
Несмотря на выученный урок я продолжаю верить в чудо. Например, в 2020 году я вложил незначительную (по моим меркам) сумму в Аэрофлот в ожидании стремительного восстановления после отмены коронавирусных ограничений. На текущий момент инвестиции сгенерировали убыток в 63%. В то же время современная история России знает еще более печальный пример. На момент проведения IPO акции банка ВТБ торговались по цене 0,1449 рубля за штуку в мае 2007 года. С тех пор цена акции никогда не поднималась до прежнего уровня и практически всё свое время находились в нисходящем тренде. На сегодня цена 1 акции составляет 0,019 рубля за штуку, что почти в 10 раз ниже первоначальной цены. Что как бэ намекает на то, что играть в азартные игры с государством вредно.
2022-07-11 12:07:00
Вопросы-ответы июль 2022❗️
Июнь-месяц подошёл к концу, а под прошлым постом не появилось ни одного вопроса. То ли меня читают только миллионеры и никому не нужны 5 000 рублей, то ли доверия к такому формату попросту нет. Мне же 5 000 рублей карман не тянет, объявленная сумма пойдёт в счёт оплаты рекламы канала.
Как можно задать свой вопрос:
1️⃣ Вопросы будут собираться в комментариях к этому посту (а также ежемесячно под аналогичными постами) до конца месяца;
2️⃣ Каждый подписчик канала может оставить под постом один вопрос;
3️⃣ Среди подписчиков в начале следующего месяца я буду выбирать автора лучшего вопроса и перечислять победителю 5 000 рублей💰.
Пиши свои вопросы, делись конкурсом с друзьями и, может быть, именно вам улыбнётся фортуна.
2022-07-05 16:30:32
FIRE-пенсионеры: Кристи Шен и Брайс Леунг
Сейчас такое время, когда стоит поддерживать оптимистичные настроения инвесторов в будущее. И с такой целью я пишу сегодня пост о двух FIRE-пенсионерах: Кристи Шен и Брайс Леунг.
Начну с того, что это семейная пара, а не два отдельных персонажа. А ещё фамилии чуть-чуть намекают об их китайских🇨🇳 корнях. Кристи по своему личному опыту знакома с тем, как выживать на $0,44 в день. Видимо, эти знания сыграли немаловажную роль при формировании капитала. В различных источниках пишут, что первопричиной погружения в FIRE-религию стал случай на работе одного из супругов: коллега провёл на работе больше 14 часов подряд и… его не стало. До этого случая молодожёны любили ходить по клубам и ресторанам, пить мартини🥂 по $12 и не очень бережно относились к деньгам. Суммарный годовой доход выше $110 000 (в первый же год работы) позволял программистам жить на широкую ногу. Стало очевидно, что нужно обеспечить свою финансовую безопасность. Как у большинства китайцев (и, кстати, россиян) у пары возникло огромное желание обзавестись личной недвижимостью🏡. В 2007 году Кристи с Брайсом начали копить. Но чем дольше они копили деньги, тем выше становились цены на дома. К 2012 году они накопили порядка $500 000. Возникла дилемма:
🔥 купить дом🏠 в ипотеку стоимостью $800 000 и ещё 25 лет выплачивать проценты банку;
🔥 вложить капитал в акции📜 и продолжать пополнять счёт в течение нескольких лет для достижения финансовой независимости.
Цель была простой: накопить сумму, в 25 раз превышающую расходы пары, а это небольшие для Канады $40 000 в год. К 2015 году пара накопила миллион долларов💰 и вышла на раннюю пенсию в возрасте 31 и 32 лет. Вместо дорогой жизни в экономически развитой Канаде ребята выбрали жизнь в формате путешествий и за следующие 5 лет посетили более 40 стран.
Несмотря на ежегодное извлечение определенной суммы денег на повседневные нужды на начало 2020 года (последняя найденная мной информация) Кристи и Брайс сумели увеличить капитал до $1,4 миллиона.
Что полезного можно извлечь из истории этой пары?
🔥 Выйти на раннюю пенсию вполне реально при чётком следовании определённым правилам;
🔥 Карьера – не цель, а лишь инструмент для достижения цели. Каким бы профессионалом ты ни был и как много бы ты не зарабатывал, твой уход из компании не обернётся катастрофой;
🔥 Ключевым элементом успеха является возможность откладывать большие суммы на ежемесячной основе: за первые 5 лет пара накопила $500 000 (по $100 тысяч в год), что в 2,5 раза выше их повседневных расходов. Другими словами, пара отложила на пенсию примерно 70% своего дохода за первые 5 лет.
Прямо сейчас на рынках ценных бумаг наблюдаются признаки рецессии и значительное удешевление большинства ценных бумаг. Один из самых благоприятных моментов для старта накопления собственного капитала. Нужно лишь сделать первый шаг.
2022-07-05 12:07:00
Известные инвесторы: Кэти Вуд
Чем прославилась? В 2017 году фонд Кэти Вуд показал доходность 87%📈. В 2018 году скромные, но всё же прибыльные 3,6%. В 2019 35,7% и наконец в 2020 невероятные 153%🚀. Суммарная за эти четыре года (и особенно за 2020 год) доходность фонда была значительно выше доходности всего рынка и таких мастодонтов как Уоррен Баффет и Рэй Далио. Люди увидели в Кэти нового гуру инвестирования, способного привести частных инвесторов к безбедному будущему.
Стратегия Кэти. В отличии от того же Баффета, Кэти не инвестирует в крупные прибыльные компании, являющиеся лидерами своей отрасли. Кэти вкладывает в компании, которые сейчас убыточны, но в ближайшем будущем займут место лидеров за счёт прорывных технологий. В её портфеле присутствовали такие яркие представители, как Tesla, Netflix, Zoom и Teladoc. Tesla не платил дивидендов, как Toyota и VW, но планировал в будущем производить автомобилей больше, чем обе эти компании вместе взятые. Zoom генерировал небольшую прибыль, но представлял отличную альтернативу глючному Skype.
А что сейчас? Взрывной рост интереса к фонду Кэти после ошеломительных результатов 2020 года сыграл с частными инвесторами злую шутку. Как известно, рынок стремится к балансу. А невероятная прибыль 2020 года сменилась существенными убытками по итогам 2021 года. Жонглируя 7 миллиардами в 2020 году фонд показал +153%. Управление активами величиной в 22 миллиарда в 2021 году сгенерировало потерю 23%. Итоги 2022 года подводить ещё рано, но учитывая падение Tesla на 35%, а также Netflix на 70%, можно ожидать изучения очередного дна📉.
Фонд Кэти Вуд показал отличные результаты на горизонте четырёх лет, вкладываясь в определённые акции по разработанной ими стратегии. Эта стратегия показала эффективность при определённом размере фонда на растущем рынке. Но её масштабируемость и жизнеспособность в кризисных ситуациях нуждались в серьёзных проверках. По ряду ценных бумах фонд Кэти Вуд стал ярким примером слона в посудной лавке: больше 43% бумаг портфеля ARK Innovation (по данным на январь 2021 года) приходилось на компании, в которых у фонда больше 10% акций. Любое действие со стороны фонда по отношению к этим бумагам вызывало на рынке сильные колебания цены и докупать акции компаний, не влияя на цену покупки, было уже невозможно. Кроме того, в кризисные периоды происходит переоценка акций и именно растущие компании теряют в цене больше других.
Я с интересом изучу результаты ARK Innovation за 2022 год и за 10 лет инвестиций начиная с 2015 года. Но, как мне кажется, к концу 2024 года об этом фонде будут помнить лишь немногие. Высок риск того, что на фоне результатов за ближайший год любовь частных инвесторов к фонду смениться на ненависть. А со временем всё это просто забудется.
2022-06-27 12:07:00
Доступ к контенту (документы, файлы, аудио, видео, изображения) возможен только в приложении Телеграм.
2022-06-22 12:07:00